يقال إن أكبر شركتين مصنعتين للذاكرة في الصين، CXMT وYMTC، تشرعان في فورة توسع غير مسبوقة، حيث ترى، وسط نقص عالمي في الذاكرة، فرصة ذهبية لسد الفجوة مع الشركات الثلاث الكبرى القائمة مثل Samsung وSK hynix وMicron.
يريد عملاقا الذاكرة الصينيان توسيع إنتاجهما من DRAM وNAND بشكل كبير على مدار العامين المقبلين، وفقًا لتقرير صادر عن نيكي آسيا، حيث تستمر البنية التحتية للذكاء الاصطناعي في الضغط على قطاع الذاكرة حتى يجف. تأتي التوسعات، التي من المفهوم أنها تركز على المصانع الجديدة في شنغهاي ووهان، في الوقت الذي تواصل فيه الشركات الثلاث الكبرى إعطاء الأولوية لإنتاج HBM لمسرعات الذكاء الاصطناعي على DRAM التقليدية.
المصانع الجديدة المستهدفة لعام 2027
تقوم CXMT بإعداد منشأة DRAM رئيسية في شنغهاي من المتوقع أن تكون أكبر مرتين إلى ثلاث مرات من مقرها الرئيسي الحالي في Hefei، مع بدء المعدات والتركيب في وقت لاحق من هذا العام وحجم الإنتاج المستهدف لعام 2027. وتقوم YMTC، وهي مورد تقليدي لفلاش NAND، ببناء مصنع ثالث في ووهان والذي سيتم تشغيله أيضًا في عام 2027 تقريبًا. ومن المتوقع أن يتم تخصيص ما يقرب من نصف الإنتاج المخطط لهذه المنشأة لـ DRAM بدلاً من NAND – وهو انحراف كبير عن القاعدة لشركة YMTC.
وقال مصدر: “إن مصانع الشركة في خفي وبكين تعمل بالفعل بكامل طاقتها”. نيكي آسيامضيفًا أن CXMT ترى طلبًا مرتفعًا جدًا من الشركات المحلية لتوسيع طاقتها في أسرع وقت ممكن. حذرت كل من Samsung وSK hynix العملاء من أن ضيق إمدادات الذاكرة من المرجح أن يستمر حتى عام 2027 حيث يواصلون تخصيص السعة للذكاء الاصطناعي.
YMTC تدور حول HBM
إن سلعة DDR5 لأجهزة الكمبيوتر الشخصية والخوادم مقيدة في المقام الأول لأن الموردين أعادوا توجيه الاستثمار وبدأت الرقائق نحو HBM، والتي تحمل هوامش أعلى بكثير وتعد ضرورية لمسرعات الذكاء الاصطناعي. وتهيمن شركة SK hynix حاليًا على هذا المجال، حيث توفر حوالي 60% من الإنتاج العالمي، بينما تتقاسم سامسونج وميكرون معظم الباقي. يقوم جميع البائعين الثلاثة بتوسيع سعة HBM، لكن القيام بذلك يأتي على حساب DRAM التقليدية، التي ارتفعت أسعارها بشكل كبير، مما أدى إلى خلق فجوة هائلة في جانب الطلب بين المستهلكين الذين يطالبون بمزيد من العرض.
من الواضح أن CXMT وYMTC يريدان سد هذه الفجوة. في حين أن الأول لا يزال متخلفًا ببضعة أجيال عن الريادة، فقد أظهر تصميمات DDR5 فعالة – الإنتاج الضخم لا يزال متأخرًا – ويقال إنه سلم عينات HBM لعملاء الذكاء الاصطناعي المحليين، بما في ذلك شركة Huawei. ونقلت المصادر الصينية عن نيكي تشير إلى أن CXMT تعتزم إضافة خطوط إنتاج HBM3 مخصصة كجزء من مصنعها في شنغهاي، مع الأحجام الأولية التي تستهدف مسرعات الذكاء الاصطناعي المحلية.
وفي الوقت نفسه، تستفيد YMTC من خبرتها في مجال التغليف للانتقال إلى HBM. بدلاً من التنافس وجهاً لوجه مع CXMT على تقنية معالجة DRAM، من المتوقع أن تركز YMTC على التجميع المتقدم وتكامل HBM، والعمل مع شركاء محليين لإنتاج مجموعات ذاكرة مناسبة لأحمال عمل الذكاء الاصطناعي. 50٪ من قدرة المصنع الجديد للشركة ستنتج DRAM، وفقًا لـ نيكي. “هم [YMTC] “بدأوا في تطوير DRAM الخاصة بهم منذ أكثر من عامين… والآن أصبحت مسألة وقت فقط بالنسبة لهم لإنتاج DRAM وHBM عالي الجودة للمضي قدمًا،” قال أحد موردي YMTC
صخرة ومكان صعب
إذا نجحت جهود التوسع هذه، فإنها ستمنح الصين سلسلة توريد محلية متكاملة رأسياً للـ HBM، تغطي تصنيع رقائق الـ DRAM، والتكديس، والتجميع النهائي، من دون الاعتماد على الغرباء.
وهذه هي على وجه التحديد النتيجة التي حاولت الولايات المتحدة وحلفاؤها إبطاءها من خلال ضوابط التصدير التي تقيد قدرة الصين على الوصول إلى معدات التصنيع المتقدمة. حاليًا، تحد القواعد من مبيعات الأدوات لعمليات DRAM دون 18 نانومتر و128 طبقة أو أكثر ثلاثية الأبعاد NAND، وتستهدف بشكل صريح تقنيات التغليف المتقدمة ذات الصلة بـ HBM.
وعلى الرغم من هذه القيود، واصل صانعو الذاكرة الصينيون إحراز تقدم تدريجي من خلال الاعتماد على أدوات الجيل الأقدم وبائعي المعدات المحليين. إن عروض CXMT الأخيرة وغير المتوقعة لأجزاء DDR5 وLPDDR5X عالية السرعة تسلط الضوء بشكل جدي على مدى التقدم الذي لا يزال موجودًا للتقدم حتى في غياب الأدوات المتقدمة مثل EUV.
في حين أنه من المحتمل أن تتبع HBM الصينية أحدث تصميمات HBM3E وHBM4 من أمثال Samsung وSK، سواء من حيث عرض النطاق الترددي أو الكثافة، فقد تكون أكثر من كافية لعمليات نشر الذكاء الاصطناعي المحلية. وهذا يخلق مقايضة غير مريحة للمشرعين وصناع السياسات الغربيين، لأن أي تشديد إضافي لضوابط التصدير لن يؤدي إلا إلى تسريع اندفاع الصين نحو الاكتفاء الذاتي الكامل، في حين أن تخفيف هذه الضوابط من شأنه أن يخفف من النقص العالمي ولكنه يقوض القصد من القيود.
وكانت شركة Micron قد فقدت بالفعل إمكانية الوصول إلى السوق الصينية بعد القيود التي فرضتها بكين على منتجاتها في عام 2023، مما ترك سامسونج وSK hynix كموردين أجنبيين رئيسيين. تدير كل من Samsung وSK hynix مصانع كبيرة في الصين تم تجميدها الآن بسبب القواعد الأمريكية، وكلاهما يستثمران بكثافة في ذاكرة الجيل التالي خارج الصين للبقاء في المقدمة في HBM. ومع ارتفاع إنتاج DRAM الصيني، فمن المتصور تمامًا أن كلاهما قد يتطلعان إلى الخروج من السوق الصينية بالكامل بسبب الافتقار إلى الجدوى، خاصة إذا كان التقدم المحلي يشجع بكين على فرض قيود أكثر صرامة.
إن جهود التوسع التي تبذلها الشركات الصينية لا تهدد حاليا الشركات الثلاث الكبرى في صناعة HBM المتطورة، لكنها تحدث موجات في سوق DRAM. إن القدرة الصينية الإضافية التي تستهدف الاستهلاك المحلي تقلل من اعتماد الصين على الواردات وتضعف القوة التسعيرية للموردين العالميين بمرور الوقت. في سوق معرض بالفعل لدورات ازدهار وكساد لا هوادة فيها، فإن أي قدرة إضافية يمكن أن تؤدي إلى تضخيم التقلبات بمجرد استقرار الطلب على الذكاء الاصطناعي.
يتبع أجهزة توم على أخبار جوجل، أو أضفنا كمصدر مفضل، للحصول على آخر الأخبار والتحليلات والمراجعات في خلاصاتك.
التعليقات